蔡明亮自從90年代初執導劇情長片以來，就一直是華語影壇中最用心探索電影形式的創作者之一。他的作品擅於探討人類在現代化疏離情境下的無力溝通與愛無能，具體呈現為靜默的軀體遊走在冷峻幽閉的空間意象。《黑眼圈》是蔡明亮首次在故鄉馬來西亞拍攝的電影，除了保有他一貫的風格外，還在地貌及音樂上增添了多元種族混雜的氛圍。本片為蔡明亮第九部電影作品，獲 2006 威尼斯影展未來電影協會特別獎。

流浪漢小康在吉隆坡街頭閒逛，被幾名騙子洗劫，他們發現他身無分文，沒有身分證，甚至言語不通，便將他痛毆一頓。重傷的小康被一群外勞救起，帶回宿舍療養，其中一名叫拉旺的，他在街上撿到一張舊床褥，他讓小康睡進他的蚊帳，在這張撿來的床褥上細心地照顧著這個受傷的身體。不知為何，拉旺心中升起了一種難得的安定及幸福感，是因為他終於擁有了一張床褥嗎？雖然這麼破舊。還是因為從此有人睡在他的身邊？雖然那麼陌生。 茶室的女傭琪琪也在照顧著另外一個身體；長期躺在病床上老闆娘的植物人兒子。

琪琪多麼希望趕快脫離這樣的生活。尤其當她在街上遇到了小康時，她身體中的野性和慾望被他挑撥而起…… 她是多麼渴望跟他在一起！琪琪這才開始發現自己沒有太多的行動自由，而且也找不到一個可以睡在一起的地方。身體逐漸復原的小康，周旋在拉旺和琪琪之間，像一隻纏人、討喜、又不被約束的野貓，更像一隻隨時會飛走的美麗皇蛾。風韻猶存的老闆娘也在垂涎他年輕的身體，她發現小康的長相，竟然跟她的植物人兒子，越來越像……。 同時，突如其來的煙霾開始侵襲這個溼熱、充滿汗臭、流竄著各種膚色人種的城市，而這些情慾男女和一張破舊的床褥，在濃烈的煙霧裡糾纏、迷失，同時相濡以沫。